融资租赁的基础知识大全

时间:2018-03-22 创业融资 我要投稿

  引导语:有关融资租赁基础知识,大家懂多少呢?下文是相关的知识汇编大全资料,与大家分享学习。

融资租赁的基础知识大全  

  (一)租赁的含义与特征

  含义:是指通过签订资产出让合同的方式,使用资产的一方(承租方)通过支付租金,向出让资产的一方(出租方)取得资产使用权的一种交易行为

  特征:

  1.所有权与使用权相分离

  2.融资与融物相结合

  3.租金的分期归流

  (二)租赁的分类:经营租赁与融资租赁

  (三)融资租赁的基本形式

  基本形式包括直接租赁、售后回租、杠杆租赁

  (1)直接租赁。直接租赁是融资租赁的主要形式,承租方提出租赁申请时,出租方按照承租方的要求选购,然后再出租给承租方。

  (2)售后回租。售后回租是指承租方由于急需资金等各种原因,将自己资产售给出租方,然后以租赁的形式从出租方原封不动地租回资产的使用权。在这种租赁合同中,除资产所有者的名义改变之外,其余情况均无变化。

  (3)杠杆租赁。杠杆租赁是指涉及到承租人、出租人和资金出借人三方的融资租赁业务。一般来说,当所涉及的资产价值昂贵时,出租方自己只投入部分资金,通常为资产价值的20%~40%,其余资金则通过将该资产抵押担保的方式,向第三方(通常为银行)申请贷款解决。租赁公司然后将购进的设备出租给承租方,用收取的租金偿还贷款,该资产的所有权属于出租方。出租人既是债权人也是债务人,如果出租人到期不能按期偿还借款,资产所有权则转移给资金的出借者。

  (四)融资租赁租金的计算

  1.决定租金的因素

  2.租金的支付方式

  租金通常采用分次支付的方式,具体类型有:

  (1)按支付间隔期的长短,可以分为年付、半年付、季付和月付等方式。

  (2)按在期初和期末支付,可以分为先付租金和后付租金两种。

  (3)按每次支付额,可以分为等额支付和不等额支付两种。

  【提示】实务中,承租企业与租赁公司商定的租金支付方式,大多为后付等额年金。

  3.租金的计算

  折现率通常要根据利率和租赁手续费率确定。

  (五)融资租赁筹资特点

  优点:

  1.在资金缺乏情况下,能迅速获得所需资产

  2.财务风险小,财务优势明显(借鸡生蛋、卖蛋还钱)

  3.限制条件较少

  4.能延长资金融通的期限(相对于贷款)

  5.免遭设备陈旧过时的风险

  缺点

  资本成本高。租金通常比银行借款或发行债券所负担的利息高得多,租金总额通常要高于设备价值的30%

  融资租赁的功能和分类

  (一)融资租赁的功能

  1、融资功能

  融资功能是融资租赁业务最基本的功能。融资租赁业务本身是一种以实物为载体的融资手段,是承租人扩大投资、进行技术改造,实现资产变现、增加资产流动性,缓解债务负担的有效筹资渠道。对融资租赁公司而言,融资功能是否充分发挥对其效益情况起到至关重要的作用。

  融资租赁公司不仅可以利用财务杠杆,配比部分信贷资金,而且还可以通过选择租赁项目,使资金的运作达到最佳状态。融资功能使得承租人可以使用最少的资金进行企业的扩大投资,利用融资租赁进行融资、扩大生产和进行技术改造等。

  2、融物功能

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